盤龍藥業(002864)作為老牌中成藥企業，聚焦風濕骨傷中成藥領域。2020年中國骨關節炎患者超1.3億人，骨骼肌肉系統中成藥市場規模達到近230億元，國內老齡化進程加速，龐大治療需求有望逐步釋放，且伴隨中成藥行業不利因素出清。機構判斷骨骼肌肉系統中成藥市場預計將持續增長，公司有望充分受益于行業增長，實現自身產品放量。

盤龍七片為公司核心產品，市場競爭力強勁，2022年上半年居中國骨骼肌肉系統風濕性疾病中成藥市占率第一，醫保甲類+獨家品種優勢明顯。公司持續布局升級盤龍七片循證醫學證據鏈條，機構認為其進入基藥目錄可能性較大，參照獨家品種金振口服液和烏靈膠囊入選基藥目錄后的放量節奏，盤龍七片若成功入選基藥，則有望帶動公司中成藥業務迅速放量，實現公司業績的快速釋放。公司聚焦風濕骨傷科，形成完整產品矩陣，骨松寶片、盤龍七藥酒等骨傷類產品有望與盤龍七片形成共振效應，實現協同放量。