近日，國家超算互聯(lián)網(wǎng)工作啟動會在天津召開。多位院士以及超算中心負責人等專家參會，分享超算運營服務經(jīng)驗，探討國家超算互聯(lián)網(wǎng)建設路徑，加快構建超算自主生態(tài)體系，落實超算互聯(lián)網(wǎng)行動方案。會議發(fā)起成立了國家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體。預計到2025年，國家超算互聯(lián)網(wǎng)將形成總體布局，成為數(shù)字中國建設的“高速路”。

業(yè)內人士表示，算力是最基礎和關鍵的支撐底座，因此算力行業(yè)的發(fā)展已經(jīng)是大勢所趨，AI服務器、AI芯片、超算等領域迎來重要的發(fā)展機遇。國家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體的成立，意味著國家層面對算力規(guī)劃、建設有了統(tǒng)一調度，因此相關上下游行業(yè)將確定性受益。如上游的半導體設備、中游的晶元制造，下游的國產(chǎn)芯片制造、封裝、測試等，受益最大、最直接的則是服務器提供商。

事件驅動 國家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體成立

4月17日，科技部高新司在天津組織召開國家超算互聯(lián)網(wǎng)工作啟動會，會議發(fā)起成立了國家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體。科技部高新技術司負責同志表示，科技部將通過超算互聯(lián)網(wǎng)建設，打造國家算力底座，促進超算算力的一體化運營，助力科技創(chuàng)新和經(jīng)濟社會高質量發(fā)展。

按照計劃，到2025年底，國家超算互聯(lián)網(wǎng)將可形成技術先進、模式創(chuàng)新、服務優(yōu)質、生態(tài)完善的總體布局，有效支撐原始科學創(chuàng)新、重大工程突破、經(jīng)濟高質量發(fā)展、人民生活品質提高等目標達成，成為支撐數(shù)字中國建設的“高速路”。超算互聯(lián)網(wǎng)是以互聯(lián)網(wǎng)的思維運營超算中心，并連接產(chǎn)業(yè)生態(tài)中的算力供給、應用開發(fā)、運營服務、用戶等各方能力和資源，構建一體化超算算力網(wǎng)絡和服務平臺。其重要目標是緊密連接供需雙方，通過市場化的運營和服務體系，實現(xiàn)算力資源統(tǒng)籌調度，降低超算應用門檻，并帶動計算技術向更高水平發(fā)展，推動自主核心軟硬件技術深度應用，輻射帶動自主可控產(chǎn)業(yè)生態(tài)的發(fā)展與成熟。

超算互聯(lián)網(wǎng)是以互聯(lián)網(wǎng)的思維運營超算中心，并連接產(chǎn)業(yè)生態(tài)中的算力供給、應用開發(fā)、運營服務、用戶等各方能力和資源，構建一體化超算算力網(wǎng)絡和服務平臺。其重要目標是緊密連接供需雙方，通過市場化的運營和服務體系，實現(xiàn)算力資源統(tǒng)籌調度，降低超算應用門檻，并帶動計算技術向更高水平發(fā)展，推動自主核心軟硬件技術深度應用，輻射帶動自主可控產(chǎn)業(yè)生態(tài)的發(fā)展與成熟。

截至2022年11月，全國已經(jīng)有國家超級計算天津中心、國家超級計算廣州中心、國家超級計算長沙中心等十所國家超級計算中心。同時，《新型數(shù)據(jù)中心發(fā)展三年行動計劃》指出，三年時間基本形成布局合理、技術先進、算力規(guī)模與數(shù)字經(jīng)濟增長相適應的新型數(shù)據(jù)中心發(fā)展格局。

行業(yè)現(xiàn)狀 國內超算產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速

高性能計算是支撐軍工、生物等高科技行業(yè)發(fā)展的堅實底座，是我國建設“數(shù)字基石”的最重要環(huán)節(jié)之一。推進超算互聯(lián)網(wǎng)建設是打造我國算力底座的必經(jīng)之路。隨著算法取得突破、數(shù)據(jù)量指數(shù)增長、生物及軍工等高科技領域的快速發(fā)展，社會對超算算力的需求不斷提升。然而我國在算力供給方面存在諸多不足。

首先，算力成本過高，對大部分公司、科研院所、個人來說還是奢侈品，沒有成為普惠大眾的基礎資源。另外，摩爾定律走向盡頭，單點算力無法持續(xù)倍增。同時，美國對華制裁政策升級，對華禁售應用在超算領域的各類高性能集成電路，并且開啟了相關產(chǎn)業(yè)鏈的全面打壓。我國亟需突破現(xiàn)有單體超算中心運營模式，加強全國超算資源統(tǒng)籌協(xié)調，以應對算力設施分布不均衡、接口不統(tǒng)一、應用軟件自主研發(fā)和推廣不足等問題。推動全國超算互聯(lián)網(wǎng)的建設，將使算力的獲取像水、電的獲取一樣方便，更好賦能科學創(chuàng)新、社會發(fā)展。

根據(jù)沙利文、智研咨詢統(tǒng)計，國內超算產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，2021年國內超算服務市場規(guī)模達196.6億元，同比增速約25%。未來，在科技的賦能下，越來越多的企業(yè)服務場景將面臨顯著的高性能計算服務需求，超算服務將在社會經(jīng)濟、科技發(fā)展的帶動下，進入新的蓬勃發(fā)展期，預計2025年中國超算服務市場規(guī)模將達到466億元，2021-2025年復合增速有望達到24%。從市場結構來看，2021年中國業(yè)務超算占超算服務市場總規(guī)模的43.54%，占比最大;人工智能、通用超算、尖 端 超 算 分 別 占 19.48%、21.01%、15.97%。

此外，作為推動數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展的核心力量，全球數(shù)據(jù)總量和算力規(guī)模繼續(xù)呈現(xiàn)高速增長態(tài)勢。據(jù)中國信通院測算，算力每投入1元，將帶動3-4元的經(jīng)濟產(chǎn)出。2021年，我國算力產(chǎn)業(yè)規(guī)模達到2.6萬億元，直接和間接分別帶動經(jīng)濟總產(chǎn)出2.2萬億元和8.2萬億元。

另據(jù)中國科學技術信息研究所此前發(fā)布的 《2021全球人工智能創(chuàng)新指數(shù)報告》，數(shù)據(jù)中心保有率和全球TOP500超算中心占比被視為各國創(chuàng)新指數(shù)基礎支撐得分差異的主要原因。在這個細分指標上，美國數(shù)據(jù)中心保有率達滿分，中國在全球TOP500超算中心占比上優(yōu)勢明顯，數(shù)量連年保持首位。

投資機會 服務器提供商最先受益

國家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體的成立，意味著國家層面對算力規(guī)劃、建設有了統(tǒng)一調度，因此相關上下游行業(yè)將確定性受益。如上游的半導體設備、中游的晶元制造，下游的國產(chǎn)芯片制造、封裝、測試等，受益最大、最直接的則是服務器提供商。

目前算力建設正在加速推進。根據(jù)中國大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)觀察網(wǎng)，4月3日，全國一體化算力網(wǎng)絡國家(貴州)樞紐節(jié)點·主算力基地機房內的服務器已安裝完畢，正進行調試收尾工作，該主算力基地建筑面積約1.69萬平方米，將開展包括通算、智算、超算三大類型的“西算”工作，以國產(chǎn)化、智能化、網(wǎng)絡化、綠色化、安全穩(wěn)定為導向，建設總算力達274P。

民生證券表示，算力是最基礎和關鍵的支撐底座，因此算力行業(yè)的發(fā)展已經(jīng)是大勢所趨，AI服務器、AI芯片、超算等領域迎來重要的發(fā)展機遇。建議重點關注國內超算龍頭中科曙光、海光信息;AI芯片龍頭寒武紀、景嘉微;AI服務器龍頭浪潮信息、中國長城、拓維信息、神州數(shù)碼。

東方證券認為，我國持續(xù)推動全國一體化基礎計算設施建設，相關政策有望持續(xù)落地。中科曙光作為我國超算龍頭，有望持續(xù)受益于超算互聯(lián)網(wǎng)建設以及全國一體化算力網(wǎng)絡的推進。中科曙光背靠中科院計算所，具有深厚的技術積累，是中國絕對的超算龍頭。除了在高性能計算領域，中科曙光優(yōu)勢明顯，公司還持續(xù)進行算力調度的研究探索，2021年，中科曙光推出全國首個一體化算力服務平臺，用于多元算力資源的融合調度及彈性供給。

此外，海光信息是國產(chǎn)高性能CPU與DCU龍頭，其DCU雙精度算力已與英偉達的A100、AMD的MI100相近。海光的CPU與DCU性能出眾，生態(tài)豐富、工具鏈完整、應用遷移成本低。另外，經(jīng)多年獨立自主研發(fā)迭代，其產(chǎn)品已經(jīng)實現(xiàn)自主可控、安全可靠，是國產(chǎn)芯片之光。

同時，東方證券還建議關注浪潮信息、紫光股份、優(yōu)刻得、銳捷網(wǎng)絡、中國聯(lián)通、中國移動、中國電信、安恒信息、深信服、奇安信等。